Великденски изненади на валутния пазар

Еврото се търгуваше в изключително тесни граници между 1.2100 и 1.2120, като пазарите пренебрегнаха силните икономически данни от САЩ

Фундаментален обзор

Вяла търговия в тесни граници характеризираше почивния петък в Западна Европа и САЩ с оглед католическия Великден. Еврото се търгуваше в изключително тесни граници между 1.2100 и 1.2120, като пазарите пренебрегнаха силните икономически данни от САЩ. Индустриалното производство за месец март отчете изненадващ ръст от 0.6%, като предходната стойност бе ревизирана във възходяща посока до 0.7%, докато натоварването на мощностите се покачи до най-високата си стойност от септември 2000 година от 81.3%.

Позитивната нотка бе допълнена и от скока с 0.6% в продажбите на дребно и по-силната от очакваното стойност на Мичиганския индекс на потребителското доверие от 89.2 за април, публикувани в четвъртък. Данните затвърдиха настроенията, че Федералният резерв ще повиши лихвите над 5% още през юни, след почти сигурното покачване с 0.25% до 5.00% на следващото заседание на 10 май.

Днес продължава Великденската ваканция в католическа Европа, като очакванията отново за вяла търговия в тесни греници бяха нарушени още в първите часове на новата седмица. Дългите евра атакуваха психологическото ниво при 1.2200 на фона на новите рекордни цени на благородните метали. Негативно спрямо долара се оказа и върховото за последните 8 месеца поскъпване на петрола, който достигна 70 долара за барел.

Вниманието на пазарите днес е насочено към нетните капиталови потоци от САЩ за февруари. Трета поредна стойност под външнотърговския дефицит (-65.7 млрд. долара за февруари) може да доведе до натиск върху зелените пари и ново движение към 7-месечния връх при 1.2330, и обратно стойности на показателя над 70 млрд. долара могат да се окажат необходимият импулс за успешна атака на краткосрочното дъно при 1.2065.

Други по-важни индикатори през настоящата седмица са началните жилищни строителства утре и индексът на потребителските цени в сряда.

Техническа картина

EUR/USD – Празничното настроение на международните пазари бе очевидно през последната за изминалата седмица сесия, когато котировките на основната валутна двойка се задоволиха с 15-20 пипса рейндж на движение. Очакванията на търговците и за днес бе единната валута да се разменя в тесните граници на 1.2100 – 1.2165. Но със стартирането на днешната сесия еврото, подпомогнато от скъпите ценни метали и суровия петрол, преодоля без проблеми първата си бариера при 1.2165, отправяйки взор към следващата си цел при 1.2205. Възстановяване на позициите си под 1.2165 би позволило на зелените пари да опитат атака на психологическото 1.2100, но с оглед продължаващото поскъпване на златото и среброто по-вероятен сценарий тази седмица е да видим нива, близки до 1.2330.

Съпротива	1.2165	1.2205	1.2330
Подкрепа	1.2100	1.2065	1.1955

GBP/USD – Нетипичната за тази двойка неутралност през последните няколко сесии бе нарушена за няколко часа днес, когато паундът спечели почти 1 цент спрямо американския долар. Така европейската валута преодоля няколко важни съпротиви, изпращайки двойката уверено в краткосрочен възходящ тренд, чието продължение на този етап зависи от преодоляване и задържане над съпротивата при 1.7622. За възстановяване на изгубените си позиции "зеленият гущер" се нуждае от успешен тест на подкрепата при 1.7536 и евентуално преодоляване на образувалия се валутен буфер при 1.7480 – 1.7500.

Съпротива	1.7600	1.7622	1.7720
Подкрепа	1.7536	1.7480	1.7430

USD/JPY – Възползвайки се от отслабените позиции на зелените пари рано днес и японската валута се оказа на печелившата страна, тествайки подкрепата при 118.00. Успешна атака тук би позволила на дългите йени по-сериозна офанзива с цел минимум 117.10. Но на този етап психологическата бариера при 118.00 изглежда стабилна, като възстановяване на част от изгубените позиции на "гущера" свързваме с връщане на котировките над 118.50 с потенциал за тест и преодоляване на 118.80.

Съпротива	118.50	118.80	119.40
Подкрепа	118.00	117.10	116.70

USD/CHF – Успоредно с поевтиняването спрямо основните си конкуренти, доларът започна лошо новата седмица и спрямо швейцарския си опонент. Неутралната през цялата изминала седмица валутна двойка днес убедително разкри предпочитанията на пазара, изпращайки швейцарския франк в диапазона 1.2895 – 1.2933. Пробив на подкрепата тук би затвърдил успешния “поход” на франка, изпращайки го към следващата цел при 1.2810. В обратна посока определящото ниво при 1.3020 си остава основна цел пред доларовите бикове, но на този етап за успех би се считало дори и задържане над съпротивата при 1.2933.