10 правила за търговия при волатилни пазари

В такива нестабилни времена за борсовата търговия, каквито наблюдаваме в момента, за нито един инвеститор не е лесно да запази спокойствието и ясния си поглед. Това е причината за разработването на някои правила за търговия при волатилни пазари, които са изготвени от Goldman Sachs и целят улесняването на пазарните участници.

Ето какво ни съветват едни от най-големите играчи на световните фондови и стокови борси:

1. Винаги е подходящо да започнем с инвестициите

Както вече е посочено в много изследвания, тук става дума не за това кога точно да инвестира човек, а по-скоро дали да инвестира изобщо. Според Goldman Sachs винаги е време за започване на инвестициите. Инвеститорите трябва да бъдат наясно с пазарните цикли и да знаят как се отразяват определени събития върху цените на акциите и дивидентите. Ценните книжа са претърпявали турбулентни времена и в миналото, но ситуацията винаги се е стабилизирала и доходността им в дългосрочен план е била по-висока от тази на паричния пазар.

2. Оставайте на позиция

Въпреки многобройните кризи в миналото дългосрочните вложения в акциите остават атрактивен инструмент

3. Търпение и издръжливост

Да се използват пазарните колебания и да се инвестира подобаващо е изкушаващо, но доста рисковано. Пазарът винаги е комплексен и дори за хората „от бранша“ става все по-трудно да предвиждат тенденциите. Не се опитвайте да „хващате“ точния момент за влизане и излизане от пазара. Оставайте на позиции дори при волатилни настроения

4. Придържайте се към дългосрочни планове

Не се опитвайте да се съсредоточавате върху това, КОГА да инвестирате. Това може да се отрази негативни на доходността ви. Винаги се придържайте към дългосрочна стратегия

5. Силата на времето и ефектът на лихвите

Колко често сте си задавали въпроса: „Ако бях инвестирал дори 100 евро при всеки случай, когато съм си мислел да го направя, сега щях да имам цяло състояние“. В действителност бихте били прави, защото вероятно е точно така. Дори ако добавяте по 100 евро всеки месец към вложенията си, то след 10-20 години бихте имали заделена значителна сума

6. Ефектът на средната цена: спестявайте малки суми, но редовно

Използвайте пазарните колебания, без обаче да се задълбочавате върху точни момент за влизане в пазара. Затова инвестирайте редовно с фиксирана сума, с което може да се постига усредняване. Ако решите да замените тази стратегия, може да купувате по-големи количества, когато цените са по-ниски, и по-малки – когато са по-високи. По този начин също може да бъде реализирано усредняване. Пазарът се променя и протича в различни конюнктурни цикли, от които може да се печели с редовни вложения.

7. Диверсифицирайте портфейла си

Старата поговорка „Не залагай всичко на една карта“ важи с особена сила за паричните вложения. Един наистина диверсифициран портфейл би трябвало да съдържа активи от различен клас като акции, облигации и парични инструменти, както и да бъде разпределен в различни държави, сектори и борси.

С разпределянето на вложенията в различни типове активи съотношението риск-доходност се балансира. Различните категории активи имат различно поведение в еднакви пазарни условия. Затова може да увеличите шансовете си за доходност и да ограничите съвкупния риск на портфейла. При всички случаи диференциацията не предпазва цялостно инвеститорите от пазарните рискове и не гарантира категорична печалба

8. Планирайте разпределението на активите

Планирането на разпределението на активите носи решаваща роля за постигането на вашите цели. Под процес на разпределение се има предвид създаването на диверсифициран, подбран портфейл чрез стратегическото смесване на активи от различен клас в различни съотношения.

Когато планирате разпределението на активите си заедно с вашия финансов съветник, непременно обсъдете следните въпроси: вашите цели – осигуряване на старините, спестяване за следване на децата, покупка на ново жилище; времевия хоризонт – колко дълъг период имате пред себе си за постигане на целите; готовността ви да поемете риск – колко добре бихте могли да живеете с евентуалните колебания в стойността на вашия портфейл?

9. Ребалансирайте и коригирайте портфейла, за да останете на пътя към преследваната цел

Пазарите се променят – това означава, че и вашият портфейл би трябвало да се променя. Когато стойността на акциите ви се повишава, тогава бихте могли да запазите процентното им съотношение към целия портфейл. В случай че не напасвате портфейла си, съобразно целеното разпределение на активите в него, с течение на времето рискът му би могъл да бъде по-висок от очакванията ви

10. Инфлацията изяжда покупателната способност

Инфлацията ограничава покупателната способност на парите. Който не инвестира, той сам понижава стойността на капитала си и се лишава от шансовете за печалба на фондовите пазари.