Активите на инвестиционните фондове у нас растат с 34,4% в края на март

Активите, управлявани от местни и чуждестранни инвестиционни фондове с дейност в България, са се увеличили с 34,4% към края на март на годишна база, достигайки сумата от 8,723 млрд. лева. Това показват най-новите данни на Българска народна банка (БНБ).

За сравнение, година по-рано сумата им се е равнявала на 6,488 млрд. лева. Като процент от БВП общият размер на активите към края на март е 5,9% при 4,9% от БВП към края на март миналата година и 6,7% към края на четвърто тримесечие на 2021 г.

Наблюденията на Investor.bg показват, че за една година инвестиционните фондове са с 93 броя по-малко и към 31 март са 1576, като чуждестранните са със 117 броя по-малко и спадат до 1422 броя, а местните растат с 27 броя до 151. За три месеца обаче увеличението на чуждестранните инвестиционни фондове е с 64 броя, а местните намаляват със седем броя.

Размер и структура на активите

Към края на март активите на местните инвестиционни фондове достигат 2,728 млрд. лева, като на годишна база растат със 776,2 млн. лева (39,8%). В сравнение с декември 2021 г. те се увеличават с 2,9 млн. лева (0,1%).
Към края на първото тримесечие на тази година активите на фондовете, инвестиращи в акции, се увеличават със 74,2% (554,7 млн. лева) до 1,302 млрд. лева, а тези на балансираните фондове, фондовете инвестиращи в недвижими имоти и други, се увеличават с 19% (73,2 млн. лева) до 458,9 млн. лева на годишна база. 

Активи на местните инвестиционни фондове
Структура по видове според инвестиционната политика

За три месеца активите на фондовете, инвестиращи в акции, се растат с 4,2% (52 млн. лева), а на балансираните фондове, фондовете инвестиращи в недвижими имоти и други – с 1,4% (6,5 млн. лева).  

Средствата, управлявани от фондовете, инвестиращи в облигации, се увеличават на годишна база с 18,1% (148,4 млн. лева) до 967,7 млн. лева при 819,4 млн. лева преди година. В сравнение с декември активите намаляват с 5,4% (55,7 млн. лева).

Активи на местните инвестиционни фондове
Структура по инструменти

Към края на първо тримесечие на тази година основен дял във валутната структура на активите на местните инвестиционни фондове имат средствата, деноминирани в български лева – 62,5%, и в евро – 33,2% при съответно 52,4% и 40,2% към март миналата година. В края на декември активите, деноминирани в български лева, са 61,6%, а тези в евро – 34%, от общите..

Географската структура на ценните книжа в активите на местните инвестиционни фондове показва, че до края на март инвестициите в България се увеличават на годишна база със 192,2 млн. лева (18,1%) до 1,252 млрд. лева при 1,060 млрд. лева преди година. В останалите държави от Европейския съюз ръстът е с 504 млн. лева (94,7%) до 1,036 млрд. лева при 532,4 млн. лева преди година.

В сравнение с декември 2021 г. инвестициите в България се увеличават с 47,6 млн. лева (4%), а в останалите държави от Евросъюза намаляват с 29,2 млн. лева (2,7%).

Относителният дял на активите на инвестиционните фондове в ценни книжа, емитирани от резиденти, е 49,6% при 59,6% преди година и 48% към декември. Относителният дял на активите на инвестиционните фондове в ценни книжа, емитирани от резиденти на останалите държави от Европейския съюз към март 2022 г., е 41,1% при 29,9% към края на март миналата година и 42,4% към декември 2021 година.

Ценни книжа, притежавани от местните инвестиционни фондове
Географска структура
 

Размер и структура на пасивите

Към края на март 2022 г. привлечените от резиденти средства в чуждестранните инвестиционни фондове са 5,994 млрд. лева и растат на годишна база с 1,458 млрд. лева (32,1%). В сравнение с края на декември 2021 г. (6,113 млрд. лева) размерът на пасивите на чуждестранните инвестиционни фондове към резиденти на България намалява със 119 млн. лева (1,9%).

По институционални сектори към края на първо тримесечие на тази година задълженията на чуждестранните инвестиционни фондове към сектор Застрахователни компании и пенсионни фондове нарастват с 299,5 млн. лева (8,7%) до 3,744 млрд. лева при 3,444 млрд. лева към март 2021 г. Пасивите към сектор Домакинства и фирми, които ги обслужват, се увеличават с 293,6 млн. лева (37,5%) до 1,076 млрд. лева към март 2022 г. при 783,2 млн. лева преди година.

Спрямо декември пасивите на чуждестранните инвестиционни фондове към застрахователни компании и пенсионни фондове намаляват с 263,5 млн. лева (6,6%), а задълженията към домакинствата се увеличават с 61,4 млн. лева (6%).

Основни инвеститори в чуждестранните инвестиционни фондове към края на март са застрахователните компании и пенсионните фондове (62,5%) и домакинствата (18%). Към края на март относителните дялове на двата сектора са съответно 75,9% и 17,3%, а към декември 2021 г. – 65,6% и 16,6%.

Към края на март пасивите на местните инвестиционни фондове са 2,728 млрд. лева, като размерът на собствения им капитал е 2,712 млрд. лева. В края на първо тримесечие задълженията на местните инвестиционни фондове в собствения капитал към резиденти са 2,534 млрд. лева (93,4%), а към сектор Останал свят – 178,1 млн. лева (6,6%).

В централната банка изчисляват, че на тримесечна база пасивите в собствения капитал към резиденти нарастват със 722,4 млн. лева (39,9%), а към нерезиденти (сектор Останал свят) се увеличават с 46,4 млн. лева (35,2%).

По институционални сектори към март на годишна база задълженията на местните инвестиционни фондове към резиденти в сектор Застрахователни компании и пенсионни фондове се увеличават с 58,2 млн. лева (9,6%) до 661,2 млн. лева, а към домакинствата нарастват с 390,6 млн. лева (49,4%) до 1,181 млрд. лева.

Спрямо декември задълженията на местните инвестиционни фондове в собствения капитал към резиденти намаляват с 35,5 млн. лева (1,4%), а към нерезиденти нарастват с 32,5 млн. лева (22,3%).

По институционални сектори към март спрямо края на четвъртото тримесечие на 2021 г. пасивите местните инвестиционни фондове към сектор Застрахователни компании и пенсионни фондове нарастват с 14,3 млн. лева (2,2%), а задълженията към домакинства намаляват с 42 млн. лева (3,4%).

Към 31 март с най-големи относителни дялове в собствения капитал на местните инвестиционни фондове са резидентните от домакинствата (43,6%), застрахователни компании и пенсионни фондове (24,4%) и фирми (10,5%).

Най-големите относителни дялове към март са съответно 40,7% за домакинства, 31% за застрахователни компании и пенсионни фондове и 8,5% за сектор Други ПФИ. Относителният дял на сектор Останал свят (нерезиденти) е 6,6% от общия размер на собствения капитал към март при относителен дял 6,8% преди година и 5,4% към декември.